Nível 2 Estratégias De Negociação

O que significa nível 2 Nível 2 é um serviço baseado em assinatura que fornece acesso em tempo real ao livro de encomendas NASDAQ composto de cotações de preços de fabricantes de mercado registrados em todos os títulos listados no boletim da NASDAQ e do OTC. A janela Nível 2 mostra os preços e tamanhos de lance no lado esquerdo e pergunte preços e tamanhos no lado direito. BREAKING DOWN Level 2 O Level 2 fornece ao usuário informações detalhadas sobre o preço. Isto significa todos os preços disponíveis que os criadores de mercado e as redes de comunicações electrónicas (ECN) estão a publicar. Enquanto o Nível 1 apenas fornece o preço de oferta ou demanda, o Nível 2 também exibe a oferta e a demanda dos níveis de preços além ou fora do preço da oferta nacional de oferta (NBBO). Isso dá ao usuário uma exibição visual da faixa de preço e liquidez associada a cada nível de preço. Com esta informação, um comerciante pode determinar entrada e / ou pontos de saída que garantam a liquidez necessária para concluir o comércio. Nuances de Nível 2 Usuários devem ter cuidado para não assumir o movimento de preços no Nível 2 é um reflexo real dos comércios que estão a gravar. É prudente incluir o tempo ea janela de vendas para observar onde os comércios estão sendo feitos. Nível 2 é apenas uma exibição do preço disponível e liquidez. Esta é uma distinção importante porque os programas de troca de alta freqüência ajustam freqüentemente o lance do nível 2 e pedem preços violentamente para agitar as árvores e os espectadores do pânico apesar da falta dos comércios que acontecem realmente no tempo e nas vendas. Isso é muito comum nos estoques de momentum. Reserva e ordens ocultas Muitos ECNs oferecem a possibilidade para os comerciantes de postar ordens de reserva e ordens escondidas. Uma ordem de reserva é composta de um preço e tamanho de exibição juntamente com o tamanho real. Essa ordem mostra apenas o tamanho de exibição específico no Nível 2, pois oculta o tamanho total real da ordem. Por exemplo, um comerciante pode querer vender 10.000 partes de ações XYZ em 22,10, enquanto o estoque está negociando em uma oferta de 22,05 com 500 ações e um pedido de 22,10 com 100 ações exibidas. Se o comerciante realmente postou as 10.000 ações para vender no pedido em 22.10, isso afastaria os concorrentes em 22.05. Os licitantes assumem o vendedor está desesperado e vai cair seus lances mais baixos para obter um preço melhor. Ao lançar uma ordem de reserva para vender 10.000 ações com apenas 100 ações exibidas em 22.10, o comerciante facilita a percepção de oferta limitada no pedido. Os compradores ansiosos correm para comprar as ações em 22,10, assumindo que o preço vai pico na demanda. O comércio é preenchido em incrementos de 100 partes até o total de 10.000 ações antes que ele pica e move-se mais alto. As ordens ocultas funcionam da mesma maneira, mas são invisíveis no Nível 2, permitindo maior discrição na determinação dos preços. A melhor maneira de determinar se a reserva ou ocultos pedidos são preenchidos é verificar o tempo e as vendas para os comércios aos preços indicados. Nível 2 Estratégias de Negociação Use NASDAQ Nível 2 para observar o mercado de ações negociadas e os preços reais de oferta e pedido de certos Quantidades de ações. Esses dados ajudam os comerciantes a tomar decisões informadas sobre os pontos de entrada e saída da posição. O sistema de cotação também permite que os comerciantes para ver a atividade, bem como open interest comprar ou vender ações. Além disso, a capacidade de ver clusters de preços pode ajudar os comerciantes alinhar informações técnicas e de mercado para melhores resultados. Siga a ação Use o nível 2 do machado para fazer sombra ao machado em qualquer ação. Chamado o machado por causa do tamanho e poder exercido pela atividade de jogadores institucionais no mercado de uma ação, os comerciantes podem tirar proveito do movimento do preço das ações se e quando eles identificam o machado. O machado pode usar diferentes estratégias para confundir o público investidor sobre a sua compra real ou vender o apetite por quebrar uma quantidade muito grande de ações em blocos menores. Para ganhar dinheiro seguindo o machado, os comerciantes devem entender como vários fabricantes de mercado operam e agem. Os comerciantes discernir diferentes personalidades fabricantes de mercado. Se estiver usando uma estratégia scalper ao seguir o machado, ficando no lado direito do comércio é essencial para ganhar dinheiro. Como as informações do Nível 2 fluem rapidamente, a capacidade de tomar decisões rápidas é essencial para a compra ou venda antes da troca de oportunidades. Aproveite o Momentum Pegue a onda de momentum identificando programas de compra ou venda institucional no Nível 2. Os Scalpers, cuja intenção específica é capturar pequenos movimentos de preço com rapidez, trabalham para entrar nesses negócios cedo e antes que o momento pare. Procure pops curtos de atividade como grandes instituições de trabalho do mercado. Porque muitas dessas ordens mover os mercados na direção vendedores, habilidade necessária para discernir se o momento é significativo cria oportunidade de negociação. Atingir a propagação, a diferença entre a oferta de ações e preço pedido, requer conhecimento de execução e informações essenciais a partir do Nível 2. Comprar ao preço da oferta, em seguida, vendendo quase instantaneamente ao preço solicitado, foi a meta muitas vezes percebida de muitos Antes de preços decimais em 2000. Negociar um estoque ativo de grandes capitalizações pode significar menos risco e recompensa sem acesso a um grupo privado de negociação ou rede. Essas redes oferecem capital e desempenho compartilhado, proporcionando taxas de comissão super-descontadas para os comerciantes. Para contrariar os efeitos das comissões sobre o estreitamento de spreads e rentabilidade, grupos de negociação privada como Paramount Equity Partners oferecem suas comissões de comerciantes de rede tão baixo quanto 0.0002 centavos por ação. Capturar a propagação de 0,04 em 1.000 ações com este modelo de comissão permite que os comerciantes sofisticados usando Nível 2 para fazer mais baixo risco, comércios rentáveis. Introdução ao nível II Cotações Nível II pode fornecer uma visão enorme em uma ação preço dos estoques. Pode dizer-lhe que tipo de comerciantes estão comprando ou vendendo um estoque, onde o estoque é provável dirigir no termo próximo. e muito mais. Aqui explicamos qual é o nível II, como ele funciona e como ele pode ajudá-lo a entender melhor o interesse aberto em um determinado estoque. O que é Nível II Nível II é essencialmente o livro de ordens para ações da Nasdaq. Quando os pedidos são colocados, eles são colocados através de muitos criadores de mercado diferentes e outros participantes do mercado. Nível II irá mostrar-lhe uma lista ordenada dos melhores preços de lances e pedidos de cada um desses participantes, dando-lhe uma visão detalhada sobre a ação de preço. Saber exatamente quem tem interesse em um estoque pode ser extremamente útil, especialmente se você está negociando dia. Isto é o que uma cotação de nível II se parece com: Isso nos diz que UBS Securities está comprando 5.000 ações de ações a um preço de 102,5. Observe que o número de ações é em centenas (x100). Agora vamos dar uma olhada nos participantes do mercado. Os jogadores Existem três tipos diferentes de jogadores no mercado: Market Makers (MM) - Estes são os jogadores que fornecem liquidez no mercado. Isso significa que eles são obrigados a comprar quando ninguém está comprando e vender quando ninguém está vendendo. Eles fazem o mercado. Redes de Comunicação Electrónica (ECN) - As redes de comunicações electrónicas são sistemas informatizados de colocação de ordens. É importante notar que qualquer pessoa pode negociar através de ECNs, mesmo grandes comerciantes institucionais. Wholesalers (Ordem fluxo empresas) - Muitos corretores on-line vender seu fluxo de ordem para grossistas estas empresas de fluxo de ordem, em seguida, executar ordens em nome dos corretores on-line (geralmente comerciantes de varejo). Cada participante no mercado é reconhecido pelo ID de quatro letras que aparece nas cotações de nível II. Aqui estão alguns dos mais populares: SG Américas Securities The Axe O mais importante fabricante de mercado para procurar é chamado de machado. Este é o fabricante de mercado que controla a ação de preço em um determinado estoque. Você pode descobrir qual é o fabricante do mercado observando a ação de nível II por alguns dias - o criador de mercado que consistentemente domina a ação de preço é o machado. Muitos comerciantes do dia certifique-se de comércio com o machado, porque normalmente resulta em uma maior probabilidade de sucesso. Por que usar as cotações de nível II nível II pode lhe dizer muito sobre o que está acontecendo com um determinado estoque: Você pode dizer que tipo de compra está ocorrendo - varejo ou institucional - olhando para o tipo de participantes do mercado envolvidos. As grandes instituições não usam os mesmos criadores de mercado que os comerciantes de varejo. Se você olhar para tamanhos de ordem ECN para irregularidades, você pode dizer quando os jogadores institucionais estão tentando manter a compra calma (o que pode significar uma aquisição ou acumulação está ocorrendo). Bem, dê uma olhada em como você pode detectar irregularidades semelhantes abaixo. Ao negociar com o machado quando o preço está tendendo, você pode aumentar muito suas chances de um comércio bem sucedido. Lembre-se, o machado fornece liquidez, mas seus comerciantes estão lá fora, para fazer um lucro como qualquer outra pessoa. Ao olhar para os comércios que ocorrem entre a oferta e pedir, você pode dizer quando uma forte tendência está prestes a chegar ao fim. Isto é porque estes comércios são colocados frequentemente por comerciantes grandes que fazem exame de uma perda pequena a fim certificar-se de que começ fora do estoque no tempo. Truques e Engano Embora assistir o nível II pode dizer-lhe muito sobre o que está acontecendo, há também um monte de decepção. Aqui estão alguns dos truques mais comuns desempenhados pelos criadores de mercado: Os criadores de mercado podem esconder seus tamanhos de pedidos colocando pequenas encomendas e atualizando-as sempre que obtêm um preenchimento. Eles fazem isso a fim de descarregar ou pegar uma grande ordem sem derrubar outros comerciantes e assustá-los. Afinal, ninguém vai tentar empurrar uma resistência de 500.000 partes, mas se uma resistência de 10.000 partes persistentes está lá, os comerciantes ainda podem achar que é uma barreira beatable. Os fabricantes de mercado também ocasionalmente tentam enganar outros comerciantes usando seus tamanhos de pedidos e timing. Por exemplo, JPHQ pode colocar uma grande oferta para obter vendedores curtos a bordo, apenas para puxar a ordem e colocar uma grande oferta. Isto forçará os shorts novos a cobrir como os comerciantes do dia reagem à oferta grande. Os market makers também podem esconder suas ações negociando com ECNs. Lembre-se, ECNs pode ser usado por qualquer pessoa, por isso muitas vezes é difícil dizer se grandes ordens ECN são varejo ou institucional. Conclusão Nível II pode dar-lhe uma visão única sobre uma ação ações preço, mas há também um monte de coisas que os criadores de mercado pode fazer para disfarçar suas verdadeiras intenções. Portanto, o profissional médio não pode confiar apenas no nível II. Em vez disso, ele ou ela deve usá-lo em conjunto com outras formas de análise ao determinar se a comprar ou vender uma ação. Frexit curto para quotFrancês exitquot é um spin-off francês do termo Brexit, que surgiu quando o Reino Unido votou. Uma ordem colocada com um corretor que combina as características de ordem de parada com as de uma ordem de limite. Uma ordem de stop-limite será. Uma rodada de financiamento onde os investidores comprar ações de uma empresa com uma avaliação menor do que a avaliação colocada sobre a. Uma teoria econômica da despesa total na economia e seus efeitos no produto e na inflação. A economia keynesiana foi desenvolvida. A detenção de um activo numa carteira. Um investimento de carteira é feito com a expectativa de obter retorno sobre ele. Este. Um índice desenvolvido por Jack Treynor que mede ganhos obtidos em excesso do que poderia ter sido obtido em um risco.